La Bolsa argentina cayó por cuarta rueda consecutiva, el riesgo país subió y las reservas del Banco Central superaron los US$ 50.000 millones, un nuevo máximo en siete años

Los mercados financieros argentinos cerraron una nueva jornada con mayoría de bajas, en línea con un escenario internacional de mayor cautela tras los máximos alcanzados por Wall Street. El S&P Merval acumuló su cuarta caída consecutiva, los bonos soberanos retrocedieron, el riesgo país volvió a subir y el dólar avanzó, mientras que las reservas internacionales del Banco Central superaron los USD 50.000 millones por primera vez en varios años.

La Bolsa porteña volvió a operar en terreno negativo este miércoles y completó su cuarta rueda consecutiva de pérdidas, en una jornada marcada por el retroceso de las acciones energéticas, la suba del riesgo país y un avance del dólar minorista. En contraste, las reservas internacionales del Banco Central superaron los USD 50.000 millones luego de siete meses, impulsadas principalmente por la valorización del oro.

En el plano internacional, los principales índices de Wall Street recortaron posiciones luego de haber alcanzado nuevos máximos durante la sesión. El índice Dow Jones de Industriales logró cerrar con una suba del 0,5%, en un récord de 54.349 puntos, mientras que el S&P 500 cayó 0,2% y el Nasdaq retrocedió 0,8%, reflejando un comportamiento dispar entre los distintos sectores del mercado.

En el ámbito local, la Bolsa de Comercio de Buenos Aires acusó el impacto de un menor apetito por las acciones energéticas, favorecido por la baja en los precios internacionales del petróleo ante una relajación parcial de las tensiones geopolíticas en Oriente Medio.

El índice S&P Merval perdió 1% y cerró en 3.156.332 puntos, su nivel más bajo desde el 1 de julio. Medido en dólares mediante el tipo de cambio contado con liquidación, el indicador también perforó el piso de los 2.000 puntos por primera vez desde esa misma fecha.

Entre los ADR y acciones argentinas que cotizan en Wall Street predominaron las bajas. Las mayores caídas correspondieron a Bioceres (-3,8%), Satellogic (-3,5%), Vista Energy (-3,2%), YPF (-2%) y Banco Macro (-2%).

El analista de Balanz, Matías Migliore, señaló que se observó una “debilidad generalizada en todos los sectores de la Bolsa local. En el caso de las petroleras, más golpeadas por baja del Brent”.

En el mercado de renta fija, los bonos soberanos en dólares —Globales y Bonares— retrocedieron en promedio 0,3%. Como consecuencia, el riesgo país elaborado por JP Morgan aumentó nueve unidades y cerró en 428 puntos básicos. El indicador había alcanzado los 450 puntos la semana pasada, en medio de las agresiones entre Estados Unidos e Irán y la incertidumbre generada sobre el Estrecho de Ormuz.

Los precios internacionales del petróleo continuaron debilitándose y tocaron mínimos de tres semanas luego de declaraciones de autoridades de Qatar y del secretario del Tesoro de Estados Unidos, Scott Bessent, que renovaron las expectativas de una salida diplomática al conflicto en Medio Oriente y de una normalización del transporte energético.

En ese contexto, el barril de crudo Brent del Mar del Norte para entrega en octubre cayó 0,1% y se ubicó en USD 79,26, mientras que el crudo WTI de Texas para septiembre perdió 1,1% y cerró en USD 74,97 por barril.

En Wall Street también sobresalió la fuerte caída de SpaceX, cuyas acciones se desplomaron 13,6%. Si bien el primer balance trimestral como empresa cotizante mostró un crecimiento del negocio de inteligencia artificial y beneficios ajustados, la compañía informó inversiones cercanas a los USD 16.000 millones en infraestructura de IA durante el trimestre, más de seis veces los ingresos generados por esa unidad.

Al respecto, Damián Vlassich, Team Leader de Estrategias de Inversión en IOL, sostuvo que SpaceX “sigue siendo la valuación más cara del Nasdaq por este múltiplo, bien por encima de cualquier mega cap tech. Haber superado expectativas en ingresos y presentar pérdidas por acción mejor a lo esperado no alcanzó para sostener la suba previa, y todo indica que el capex del segmento de IA es lo que está pesando en la caída”.

A su vez, un informe de Yahoo Finance destacó que “las acciones del importante fabricante de chips AMD (-7%) también cayeron a pesar de haber reportado ganancias superiores a las esperadas y unas perspectivas sólidas, ya que los analistas exigían ‘resultados excepcionales’ y no simplemente ‘excelentes’”.

En el mercado cambiario, el volumen negociado en el segmento mayorista descendió 11% respecto del martes y alcanzó los USD 518,3 millones en operaciones de contado. Pese a la menor actividad, el tipo de cambio mayorista se mantuvo estable y avanzó apenas 50 centavos hasta los $1.496,50, muy cerca del récord nominal de cierre de $1.498 registrado el pasado 28 de julio.

El operador de ABC Mercado de Cambios, Nicolás Merino, explicó que “en las primeras horas se mostró algo más demandada, aunque sobre el final la presión compradora cedió levemente, permitiendo un cierre prácticamente sin cambios”.

Merino también destacó que “la principal novedad de la jornada fue el anuncio de que el Banco Central de la República Argentina y el Banco Popular de China renovaron el acuerdo de swap de monedas, extendiendo su plazo de tres a cinco años”.

El Banco Central fijó el techo de las bandas cambiarias en $1.850,48, dejando al dólar mayorista a $353,98, equivalente al 23,6% por debajo del límite superior para la libre flotación.

En el mercado minorista, el dólar avanzó cinco pesos y cerró a $1.520 para la venta en el Banco Nación, igualando el máximo nominal alcanzado entre el 24 y el 28 de julio. El promedio informado por el Banco Central fue de $1.520,12 para la venta y $1.468,78 para la compra.

Por su parte, el dólar blue descendió cinco pesos, equivalente al 0,3%, y finalizó en $1.540 para la venta, acumulando su quinta rueda consecutiva en baja.

En el mercado de futuros, todos los contratos operaron con descensos de entre 0,1% y 0,2%, con un volumen equivalente a USD 807,8 millones, según datos de A3 Mercados. La posición correspondiente al cierre de agosto retrocedió dos pesos y quedó en $1.511,50.

La nota positiva de la jornada fue para las reservas internacionales brutas del Banco Central, que aumentaron en USD 417 millones y superaron los USD 50.000 millones por primera vez en nueve años. El incremento estuvo impulsado principalmente por la fuerte suba del precio del oro, que avanzó 3,8% hasta los USD 4.308,60 la onza. Durante la rueda, además, la autoridad monetaria absorbió apenas USD 8 millones en el mercado de cambios, equivalente al 1,5% del volumen operado.

Fuente: MisionesOnline